机械网--如何精确地衡量库存与现金周转效率？

这恍如是1个很古老的问题，由于从财务分析的角度，库存周转率就等于销售的物料本钱除以期末/期初的平均库存。而这个所谓的期末/期初，不同的公司，其定义是不1样的，有的以年为周期，有的以季度或月度为周期，乃至以周为周期。而不管你的周期跨度多长，取的都是点库存，以点库存的平均值来代替期间的库存水平。它的优点是：●容易取得数据，计算量小非法用地被强拆怎么办。●它可以满足财务分析的要求，由于财务上1直在天真地认为经营是连续的。而它的缺点也是不言而喻的。●点库存其实不能真正代表每天的现金需求情况，需求永久是每天波动的，由于客户的需求是波动的，特别是现在情况下，市场每天都在剧烈地波动，库存不可避免每天必须随着变动。●由于你取的是期末/期初的点库存，在实际操作进程中很容易做假：人为地转移库存或人为地控制系统（ERP）收货建筑无法认定违建强拆合法吗。●从企业经营的实际运营角度来看是不连续的。如某企业，其成品生产周期只有10个小时，而客户的生产日历为月底（如此等等30号/31号）不要货，那么从理论上讲农村没有房产证拆迁如何赔偿，如果能做到及时交货（原材料），所谓JIT，那么在期末的库存可以为零，期初也能够1样做到库存为零，依照传统的库存周转率公式去算，则分子几近为零，那么结论就是该企业的库存周转率为无穷大！它意味着企业的存货周期为零！也就是说你是在不需要现金的情况下运营企业！而这是不可能的！下图可以反应这类情况：

该企业每天库存、销售物料本钱情况以下：

按传统公式该企业的库存周转率为： 83．8/(0.1+0.1)/2=838 存货天数为：365/838=0.4356 则平均每天占用现金量为：83.8/31*0.4356=1.18M 而实际情况是企业每天需要几百万的现金,远远大于此数! 那么如何比较准确地反应库存与现金的周转效率呢？本人认为以下公式可以基本到达目的： IDSM=AVG(di1+di2+di3+…+di30+di31)/AVG(dsm1+dsm2+….+dsm30+dsm31) IDSM：库存现金系数 AVG：平均值 di1：每期1天的库存，以此类推 dsm1：每期1天的销售物料本钱 依此公式，我们可以得出该企业的库存现金系数为： IDSM=(175.8/31)/(83.8/31)=2.098 它表示该企业得以2倍多的库存（现金）来支持销售，相当于平均每天占用的现金为： 83.8/31*2.098=5.67M 而不是：1.18M! 1样的情况，有的企业库存现金系数是1，有的是4，乃至更大，以此可以反应不同的企业的不同经营水平，干1样1件事，都是月销售80M，有的企业在3倍的现金经营，有的2倍的，经营的差的则是用无数倍的现金来支持有限销售！(end)资讯分类行业动态帮助文档展会专题报道5金人物商家文章